DreamQuest es un juego de aventura cooperativo para dos jugadores — idealmente un adulto y un niño, que asumen los roles de Protector y Soñador.

Juntos intentan completar una misión antes de que el Soñador despierte, eligiendo el camino a seguir, tomando decisiones, luchando contra monstruos, tirando dados e intentando llegar al final de la aventura a tiempo. Si el Soñador se despierta antes del final de la misión, deben comenzar la aventura nuevamente, pero los héroes ahora habiendo ganado experiencia que los hará más poderosos.

DreamQuest también incluye un libro ilustrado que pueden usar para registrar su aventura, personalizando el registro para recordarlo después.